중국, 중소은행에 470억 달러 공적 자금 지원

중국 정부는 자금난을 겪고 있는 소규모 은행 지원을 위해 470억 달러 신규 공적 자금을 투입할 것으로 알려졌다.

이는 경제 침체로부터 대출기관(소규모은행)을 보호하기 위해 사용되는 인프라 채권의 자금이며 중국 정부는 코로나 팬데믹 영향을 받는 소규모 은행에 대한 두 번째 지원 자금이다.
중국 정부가 경기 침체로 어려움을 겪고 있는 지역 대출 기관을 돕기 위해 중소은행에 3200억 위안(470억 달러)의 공적 자금을 투입하고 있다.

자본투입은 인프라 채권으로 조달된 자금으로 지원된다. 중국은행 보험 감독 규제 위원회(China Banking and Insurance Regulatory Commission)는 재무부와 함께 8월 말까지 특정 지역에 3200억 위안의 채권 발행 할당량을 부여할 계획이다.

6월 기준으로 이미 랴오닝(遼寧)성, 간쑤(甘肅)성, 허난(河南)성과 다롄(大連)시에 1030억 위안의 채권이 배정됐다.

해당 지역에서 운영되는 소규모 은행은 자본 주입의 형태로 자금을 받게 된다. 올 봄에 랴오닝성은 단둥 은행과 잉커우 은행을 포함한 5개 은행에 135억 위안을 쏟아 부었다.

2020년 7월 중국 내각인 국무원은 지방 정부가 인프라 시설프로젝트를 자본화하기 위해 발행한 ‘특별 채권’을 사용하여 중소 은행에 자금을 투입할 수 있도록 허용했다. 이는 코로나바이러스 팬데믹 초기 단계에서 호스트 소규모에서 중견기업까지 망한 후에 일어났다.

워싱턴에 위치한 싱크 탱크 ‘피터슨국제경제연구소(Peterson International Economics)’에 따르면 2020년 상반기 동안에 중국 전역에서 약 230만 개의 사업이 실패했으며, 이는 당시 전체 사업의 6%를 차지한다.
은행에서도 부실채권이 급증했다. 2020년 6월 말 기준 대손충당금 규모는 2019년 말 대비 13% 증가했다.

코로나19 구호 1차 기간 동안 중국 정부는 2021년 말까지 약 300개 은행에 총 2100억 위안을 투입했다. 이를 통해 소규모 은행은 어느 정도 재정적으로 회복할 수 있었다.

2021년 말 기준 지방단위로 운영하는 이른바 도시형 상업은행의 자기자본비율은 13.1%에 달했다. 마을과 마을에 서비스를 제공하는 농촌 상업은행의 적정성 비율은 12.6%였다. 이수치는 2020년 말보다 0.1%, 0.2%포인트 상승했다.

그러나 같은 기간 전국적으로 운영되는 대형은행의 재정 적정성 비율은 17.3%로 0.8&포인트 개선됐다. 중소 은행은 재정적으로 덜 적합하기 때문에 공공 자본의 투입 외에 자금을 조달할 수 있는 경로가 제한적이다.

올 봄은 경제를 둔화시키는 오미크론 감염과 폐쇄의 물결을 가져왔다. 소규모 은행의 주요 고객인 중소기업이 피해를 입었다. 지역 경제의 중추 역할을 하는 부동산 산업은 강화된 금융 규제로 어려움을 겪고 있다.

자금 부족에 직면하여 부동산 개발업자들은 점점 더 건설 작업을 중단하거나 지연하고 있다. 7월에는 아직 완공되지 않은 부동산의 구매자들이 항의의 의미로 모기지 파업을 불렀다. 이러한 움직임은 은행 대출의 약 20%를 주택담보대출이 차지하기 때문에 우려를 불러일으켰다.

올 봄부터 허난성과 다른 지역의 소규모 은행들이 계좌에서 인출을 동결했다. 소규모 은행들이 더 악화되는 사업 환경에 직면함에 따라 중앙 정부는 잠재적인 사회적 불안을 경계하게 되었다.

중국 은행 및 보험 감독규제 위원회는 은행들에게 부실채권 상각을 촉구했다. 상반기 대손처분액은 전년 동기 대비 18% 증가했다.

중소은행의 1~5월 상각액은 전년 동기 대비 37% 증가했다. 공공 자금의 새 투입은 불량 부채 처분을 촉진하는 데 사용될 것으로 예상된다.

지난 5월 중국 국무원은 코로나19 제로 정책으로 타격을 입은 경제를 회복하기 위한 경기 부양책을 발표했다. 이런 조치에 따라 은행은 소기업 및 개인 사업체의 부채 상환을 연기토록 권장된다. 수혜자에는 전염병 기간 동안 소득이 감소한 개인이 대출한 주택 융자도 포함된다.

소기업 및 개인사업체의 부채 지급 유예는 올해 말까지 지속된다. 더 확장하지 않으면 잠재된 부실채무 문제가 표면 아래에서 분출할 수 있다.


김세업 글로벌이코노믹 기자