롯데카드 영업정지 4.5개월 가시화…회원 감소·수익 악화 불가피

금융당국이 롯데카드에 대해 영업정지 4.5개월 수준의 중징계를 사전 통지하면서 제재 수위가 구체화된 가운데, 제재가 그대로 확정될 경우 회원 기반과 수익성 전반에 상당한 타격이 불가피할 것으로 보인다. 과징금보다 영업정지에 따른 영업 제한이 실질적인 충격으로 작용할 것이라는 분석이 나온다.

과거 사례를 보면 영업정지는 단순한 제재를 넘어 회원 감소와 이용실적 둔화로 이어지며 카드사의 사업 기반을 직접적으로 흔든 바 있다. 특히 내부자 정보유출과 외부 해킹에 따라 제재 수위가 달랐던 점을 감안하면, 이번 조치가 확정될 경우 규제 기준 변화로 이어질 가능성도 제기된다.

9일 여신업계와 신용평가사 분석 등에 따르면 금융감독원은 ‘금융기관 검사 및 제재에 관한 규정’ 제35조에 따라 롯데카드에 영업정지 4.5개월을 포함한 제재안을 사전 통지했다. 최종 제재 수위는 오는 16일 제재심의위원회와 금융위원회 의결을 거쳐 최종 확정될 예정이다.

이번 제재에서 과징금은 최대 50억원 수준으로 예상되지만, 이미 일부 실적에 반영된 만큼 추가적인 재무 영향은 제한적일 것으로 평가된다. 반면 영업정지가 확정될 경우 롯데카드는 일정 기간 신용·체크카드 신규 회원 모집이 중단되고 카드론 취급과 한도 증액 등 주요 영업활동도 제한된다. 이는 카드사의 핵심 수익 창출 경로를 직접적으로 제약하는 조치다.
과거 사례를 보면 그 영향은 더욱 분명하게 드러난다. 2014년 KB국민카드·롯데카드·NH농협카드에서 발생한 개인정보 유출 사태 당시 내부 직원에 의한 정보유출로 판단돼 3개월 영업정지가 부과됐다. 당시 롯데카드의 회원 수는 2013년 말 804만명에서 2014년 말 724만명으로 약 10% 감소했고, 같은 기간 전업 카드사 전체 이용실적이 11.1% 증가하는 상황에서도 롯데카드는 1.1% 감소하며 역성장을 기록했다.

반면 외부 해킹 사례에서는 제재 양상이 달랐다. 2011년 현대캐피탈 해킹 사고로 고객정보가 유출됐을 당시에는 기관과 경영진 징계에 그쳤고, 영업정지 조치는 내려지지 않았다. 그동안은 ‘내부자 유출은 영업정지, 외부 해킹은 징계 중심’이라는 구도가 유지돼 온 셈이다. 이번 롯데카드 사례는 외부 해킹에도 영업정지가 적용될 수 있다는 점에서 기존 규제 틀의 변화 가능성을 보여주는 사례로 해석된다.

특히 카드업은 회원 기반이 곧 수익으로 연결되는 구조라는 점에서 영업정지의 파급력이 크다. 신규 회원 유입이 중단되는 동시에 기존 고객 이탈이 발생하면 이용실적 감소로 이어지고, 이는 곧 수수료 수익과 이자 수익 감소로 직결된다. 한국기업평가도 영업정지 부과 시 회원 기반 약화가 카드 이용실적 감소로 이어져 수익 기반에 부정적인 영향을 미칠 것으로 분석했다.

여기에 비용 부담까지 동시에 확대될 전망이다. 영업정지 이후 이탈 고객을 재유치하기 위한 마케팅 비용 증가가 불가피하고, 정보보호 투자 확대와 충당금 적립 부담도 함께 발생한다. 특히 최근 카드업은 가맹점 수수료 인하, 조달비용 상승, 대손비용 증가 등으로 수익성이 이미 둔화된 상태다. 실제 롯데카드의 총자산이익률(ROA)은 2024년 0.6%에서 2025년 0.3%로 하락한 것으로 나타났다. 이러한 상황에서 영업정지까지 겹칠 경우 실적 반등 시점이 늦어지고 중장기 경쟁력에도 부담이 될 수 있다는 지적이 나온다.

업계에서는 이번 제재가 롯데카드 개별 이슈를 넘어 금융권 전반에 미칠 영향에도 주목하고 있다. 외부 해킹 사고에도 영업정지가 적용될 경우 향후 카드사를 포함한 금융회사 전반에서 정보보호 투자 확대와 내부통제 강화 움직임이 더욱 가속화될 수 있으며, 동시에 영업 전략이 보다 보수적으로 변화할 가능성도 제기된다.
다만 일각에서는 엄벌 중심의 제재가 기업의 소극적인 해킹 대응을 유도할 수 있다는 우려도 제기된다. 한국기업평가 측은 보고서를 통해 “영업정지 부과 시 신규 영업 제한으로 인해 실적 반등 시점이 지연될 가능성이 높다”며 “회원 기반 회복과 비용 효율화 여부에 따라 향후 사업 경쟁력이 좌우될 것”이라고 했다.


홍석경 글로벌이코노믹 기자 hong@g-enews.com